近期股市暴涨暴跌 震荡下家庭该如何理财

　　家庭资产配置遵循“4321法则”

 

　　建行惠州分行私人银行总经理黄惠芳认为，理财规划越早开始越好，要尽早制定明确的财务目标，并根据自己的财务状况，选择适合的理财产品，同时掌握如何规避风险，做一个长远且整体的理财规划。

 

　　“7月9日股市‘阴转晴’后，一些投资者又在等待‘满仓进城’的机会，不过，我们还是建议投资者一定要注意家庭资产配置。”招商银行(加入自选股,参加模拟炒股)惠州分行理财经理陈思思表示，“4321理财法则”被普遍用于家庭理财规划中，即将资金划分为四部分，10%是日常开销需要花的钱，20%是出现疾病和意外的备用钱，30%可以作为钱生钱的短期收益账户，例如炒股的本金等，剩下的40%则是保本升值的钱，如养老金、子女教育金等，应作为长期的收益账户。

 

　　实际上，“4321法则”是给了大家一个理财的指引和参考，以投资、消费、存款、保障来构建收放自如的收入分配方法。每个家庭在不同阶段，各项的比例应该是浮动的，同时每个家庭的收入情况也不同，因此生搬硬套法则不可取。对于个人来说，也分为进取型、稳健型、保守型等。

 

　　理财师建议，在家庭健康理财金字塔中，银行储蓄、债券、保险是一般家庭最基本的理财工具，外汇、基金组合产品、基金、信托则是二、三级理财工具，依次往上还有股票、房产、期货、黄金、收藏等。每个家庭或个人可根据自己的财务状况以及时间的紧迫性，选择合适的理财产品，从而更好地完成自己的财务目标。

 

　　储蓄型投资产品受追捧

 

　　7月10日，我市各银行发售今年第五期、第六期电子式储蓄国债。记者了解到，受6月末降息影响，国债利率较前一期发行的收益率有所下降，但国债仍然受到了市民的追捧。部分银行网点的工作人员告诉记者，今年以来，国债产品常处在供不应求的状态，很多客户尤其是中老年客户都会提前预定。“上一次国债发行时，我当天早上去银行网点咨询，没想到询问了好几家银行，都表示额度一早就用完了，这一次，我就提前预定。”市民马女士说。

 

　　记者了解到，国债第五期期限3年，票面年利率4.5%，比上一期下跌17个基点；第六期期限5年，票面年利率4.87%，比上一期下跌20个基点。此次发行的国债优势有所减弱，但相较银行定期存款仍是不错的选择。6月28日，央行第三次降息后，3年期整存整取定期存款利率下调至3.25%，大多数银行3年期定存利率上浮比例不到基准利率的30%，也就是4.225%。按照这一标准，3年期储蓄国债仍要高于同期定期存款。

 

　　业内人士表示，考虑到近期股市情况，且目前在明显的降息通道，建议客户配置一些国债以降低总体投资风险。国债安全系数较高，且可以作为财力证明，用于申请抵押贷款等。

 

　　大额存单较央行基准利率上浮40%

 

　　随着大额存单的推出，偏好稳健投资的市民又有了更多选择。大额存单的优势比较多：安全性高———纯存款产品，纳入存款保险保障范围；收益性好———利率较央行基准上浮40%；流动性强———可提前支取，满足临时用款需求；防御性佳———采用固定利率，可有效抵御降息风险；灵活性足———多期限选择，3个月、6个月、1年期等，可满足客户多元化配置需求。记者从我市银行机构了解到，有银行近期再推新一批大额存单。其中，交通银行(加入自选股,参加模拟炒股)惠州分行将于7月8日～7月17日发售第二期大额存单，个人购买门槛为30万元起，产品期限分为1个月、6个月和1年，较央行基准利率上浮40%，即三个月2.24%，六个月2.25%，一年期2.80%。

 

　　交通银行理财专家提示，个人大额存单属于防御性资产，有望成为高净值人群在不影响流动性的前提下规避风险的好选择。

 

　　阶段性投资银行理财产品锁定收益

 

　　银行理财产品同样属于稳健型投资品种。记者走访多家银行发现，目前多数银行理财产品的年化预期收益率为5%左右，高点的能达到6%。银行理财师表示，受降息等因素影响，近期银行理财产品收益率会逐步下调，市民若有闲置资金，不妨配置中长期银行理财产品，可锁定较高收益。

 

　　银率网分析师认为，针对理财收益走低的趋势，短期来看，投资者可以重点关注银行在售的高收益理财产品，这些年中效应影响下的高收益产品是不可多得的阶段性投资机会，可以为投资者很好地锁定下半年的收益，从长期来看股份制商业银行的理财产品其平均预期收益率相对较高，投资者可以加强关注。

 

　　定投方式分摊成本

 

　　黄金作为“避险”的投资品种，近期也受到了关注。“最近股市震荡，再加上目前金价又在低位徘徊，选择投资黄金的人也多了起来。”某国有银行网点的大堂经理表示，前来咨询和购买实物黄金的客户一下多了起来。上周五，该行的品牌投资金价格为243.57元/克，而这已是近期的低位。业内人士建议，投资者可以在下半年用定投的方式分批买入，避免下跌过程中误入。同时，不能把鸡蛋放在一个篮子里，进行银行存款、基金股票、黄金等的组合投资，其中黄金占闲散资金的比例在10%左右为宜。

 

　　同时适合分批买入的投资产品还有基金定投，牛市逻辑不破，但“疯牛”不再，股市也有震荡风险。理财师建议，进取型客户投资股票型基金，可用定投的方式，有序建仓，分摊成本。